Анализ ликвидности баланса
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, т.е. ее способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам за счет наличия готовых средств платежа и других ликвидных активов.
Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.
Ликвидность активов - величина обратная времени, необходимому для превращения их в денежные средства. Чем меньше времени необходимо для превращения активов в деньги, тем выше их ликвидность.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.
В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:
А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:
А1=стр. 250 + стр. 260
А1=Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения
А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты:
А2= стр. 240
А2=краткосрочная дебиторская задолженность
А3. Медленно реализуемые активы - статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, НДС, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие активы:
А3= стр. 210 + стр. 220 + стр. 230 + стр. 270
А3=Запасы + Долгосрочная дебиторская задолженность + НДС +Прочие оборотные активы
А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса - внеоборотные активы
А4= стр. 190
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:
П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относятся кредиторская задолженность.
П1=Кредиторская задолженность = стр. 620
П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.
П2= стр. 610 + стр. 630 + стр. 660
П2=Краткосрочные заемные средства + Задолженность участникам по выплате доходов + Прочие краткосрочные обязательства
П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.
П3= стр. 590 + стр. 640 + стр. 650
П3= Долгосрочные обязательства + Доходы будущих периодов + Резервы предстоящих расходов и платежей
П4. Постоянные или устойчивые пассивы - это статьи раздела III баланса «Капитал и резервы»
П4= ср. 490
П4= Капитал и резервы (собственный капитал организации)
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.
Баланс считается ликвидным, если имеют место следующие соотношения:
А1 ≥ П1 А2 ≥ П2 А3 ≥ П3 А4 ≤ П4
Анализ ликвидности баланса можно проводить табличным методом. Завершается анализ ликвидности баланса расчетом показателей текущей и перспективной ликвидности.
Текущую ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший, к рассматриваемому моменту, промежуток времени:
ТЛ= (А1 + А2) - (П1 + П2)
Перспективную ликвидность - это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей: